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Je sollicite vos avis voilà je souhaite que lorsque je fais un prêt le capital restant du quelque soit l’année rapporte un peu d’interet malgré l’inflation.
Je me mets dans une hypothèse avec impots à 40% et inflation basse 1% /an.
si je veux que le capital prété rapporte qq soit l’année du pret il faut que le taux net soit supérieur à l’inflation cumulée.
Taux net > 1% pour un prêt de 1 an
> 2% 24 mois
> 3% 36 mois
> 4% 48 mois
> 5% 60 mois
> 6% 72 mois
> 7% 84 mois
Ce qui donne des taux Brut minimum (avec 0,39% d’impot) de respectivement
> 1,66% 1 an
> 3 ,33 2 an
> 5% 3 an
> 6,66% 48 mois
>8,33 % 60 mois
> 10% 72 mois
> 11,66% 84 mois
ET cela uniquement pour ne pas perdre d’argent la dernière année du prêt et bien évidemment sans tenir compte du pourcentage de perte en rapport avec des défauts
Si on l’applique au prêt Médéos sur 84 mois a 6%
Peut-on en déduire ce qui suit ???
la première année le CRD me rapporte 6% – 40% impot-1%inflation : 2,6% net
la seconde année 6%- 40% -2% : 1,6% net
la troisiémé année 6%- 40% -3% : 0,6 % net
la quatrième année 6% – 40% -4% : -0,4% net
la 5eme année 6%- 40% -5% : -1,4%
la 6eme année 6%-40% -6% : -2,4 %
la 7eme année 6%-40% -7% : -3,4%
imaginons qu’il me reste 100 euros de capital à percevoir la derniére des 7 année du pret
ils m’auront rapportés +2,6 +1,6 + 0,6 -0,4 -1,4 -2,4-3,4 soit une perte de 2,8 euros nette pour la partie du capitale remboursée la dernière année ??
Merci de me donner votre avis sur mon raisonement et si quelqu’un a un abac me permettant de trouver à quel taux ne pas préter en fonction de la durée du prêt (sans tenir compte des éventuels défaut ………….merci d’avance sachant que l’on s’attend à une inflation un peu plus importante que 1% dans les années à venir les prets sur 84 mois à des taux inférieurs à 9% me semblent un gouffre financier pour le préteur mais je me trompe peut-être ????
Merci aux personnes dont c’est le métier de m’expliquer là ou je me trompe si c’est le cas.
Dans ton raisonnement, tu tiens comptes d’une inflation de 1% + 2% + 3% + 4 % + 5% + 6% + 7% soit 28% en 7 ans… ce qui fait un taux d’inflation moyen de 4% et non de 1%.
Si ton rendement nominal et ton taux d’inflation anticipée sont fixe au cours des 7 prochaines années alors ton taux réel est tout simplement égal au taux nominal moins le taux d’inflation. Dans ton exemple, cela correspond à 6% * (1 – 40%) – 1% = 2.6%
oui, plus le temps passe et plus ton capital se déprécie (1% par an)… Mais plus le temps passe et plus tu touches des intérêts (6% brut par an). En effet, le capital qui te sera remboursé en année 7 aura produit des intérêts pendant 7 ans et pas uniquement la dernière année.
Fiscalité mise de coté, voici les gains réels (net d’inflation):
- le capital qui te sera remboursé en année 1 aura produit 1 an d’intérêt à 6% – 1% d’inflation (soit 5% annualisé)
- le capital qui te sera remboursé en année 2 aura produit 2 ans d’intérêt soit 12% – 1.99% d’inflation (soit 5% annualisé)
- etc…
- le capital qui te sera remboursé en année 7 aura produit 7 ans d’intérêt soit 42% – 6.8% d’inflation (soit 5% annualisé)
=> rendement réel (5%) = taux d’intérêt (6%) – taux d’inflation (1%)
@HS1 : un paramètre important à considérer pour ta question me semble être de savoir si elle concerne un prêt amortissable, ou bien remboursable seulement in fine.
Pour un prêt amortissable, je serais enclin à penser que l’impact de l’inflation sur la rentabilité globale est plus fort en début de prêt :
si le capital est déjà presque entièrement remboursé, une inflation tardive ne touchera plus que les miettes restantes, son impact sera donc faible.
Non ?
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